Programas para inversores inmigrantes

Los programas de inversionistas inmigrantes son programas que permiten a las personas obtener más rápidamente la residencia o la ciudadanía de un país a cambio de realizar inversiones calificadas.

En términos generales, los programas ofrecen ciudadanía por inversión (" pasaporte dorado " o " dinero en efectivo por pasaportes "), residencia por inversión (" visa dorada ") o un híbrido con residencia inmediata seguida de ciudadanía acelerada.

Los solicitantes del programa generalmente deben cumplir con varios criterios de calificación. La inversión puede adoptar diversas formas, como una contribución a fondos gubernamentales; la compra de bienes raíces calificados (por ejemplo, en proyectos específicos aprobados por el gobierno); la inversión en una empresa calificada (por ejemplo, en una industria específica); o la creación de una cantidad determinada de puestos de trabajo.

Un número cada vez mayor de países ofrecen programas para inversores inmigrantes; en 2015, aproximadamente una cuarta parte de todos los países emitían este tipo de visas. ^[1] En 2023, aproximadamente la mitad se destinó a Turquía. ^[2]

Los programas de ciudadanía por inversión permiten al solicitante obtener la ciudadanía rápidamente sin un período de residencia obligatorio o con un período nominal breve, medido en días o semanas. Estos programas se conocen a menudo como "pasaportes dorados" o "dinero en efectivo por pasaporte", y ofrecen viajes sin visa y posibles ventajas fiscales.

A mediados de 2023, más de veinte países tenían programas de ciudadanía por inversión. ^[3] Estos incluían cinco países del Caribe ( Antigua y Barbuda , Dominica , Granada , San Cristóbal y Nieves y Santa Lucía ), así como Camboya , Egipto, Jordania, Malta , Macedonia del Norte , Turquía y Vanuatu .

Entre los países que históricamente han ofrecido ciudadanía por inversión se incluyen Austria , ^[4] Chipre (cerrado), Irlanda (cerrado), Moldavia (cerrado) ^{[5] [6]} y Montenegro (cerrado el 31 de diciembre de 2022). ^[7]

Se estima que anualmente unas 50.000 personas, incluidos los familiares de quienes la solicitan, obtienen la ciudadanía a través de programas de inversión en todo el mundo. ^[3]

Dominica implementó su programa en 1993 para brindar a los inversionistas la oportunidad de obtener la ciudadanía dominicana a través de una contribución a su Fondo de Diversificación Económica o la compra de un proyecto aprobado alternativamente junto con una tarifa. ^[8] A partir de 2022, Dominica requiere una donación mínima de $ 100,000 en su fondo de Diversificación Económica o una inversión mínima de $ 200,000 en un proyecto inmobiliario aprobado por el gobierno.

El Programa de Inversores Individuales de Malta ^[9] , cuyo diseño e implementación encargó a Henley & Partners en 2014 el Gobierno de Malta , también tiene un límite de 1.800 solicitantes. La inversión mínima para este programa es de 870.000 dólares con una contribución no reembolsable de 700.000 dólares. ^[10]

San Cristóbal y Nieves fue el primer país en ofrecer ciudadanía por inversión , a partir de 1984. ^[11] Requiere un mínimo de $250,000 como contribución económica al país o invertir al menos $400,000 en un desarrollo inmobiliario aprobado. ^[12]

Turquía ofrece la ciudadanía turca por inversión (TCBI). Los inversores deben comprar bienes inmuebles por un valor mínimo de 400.000 dólares estadounidenses y conservarlos durante 3 años o depositar 500.000 dólares estadounidenses en un banco de Turquía durante un período de 3 años. Una vez realizada la inversión indicada y presentada la solicitud de ciudadanía debidamente, el pasaporte turco se concede normalmente en un plazo de 6 meses.

La ciudadanía de Montenegro podría obtenerse en el plazo de un año mediante una inversión de 250.000 euros en proyectos de desarrollo aprobados y una tasa gubernamental de 200.000 euros, ^[13] hasta que se cierre el proceso en 2022.

La ciudadanía moldava podría obtenerse mediante una donación de 130.000 euros, pero el programa está suspendido desde 2022.

Los programas de residencia por inversión permiten que un solicitante obtenga una visa de residencia permanente para un país mediante una inversión, como la compra de una propiedad o la inversión en una empresa. Estos programas suelen conocerse como "visas doradas". Los programas (por sí solos) no permiten que el solicitante obtenga la ciudadanía (consulte "Ciudadanía por inversión" y "Programas híbridos" a continuación). Sin embargo, la persona puede eventualmente solicitar la ciudadanía mediante procedimientos de naturalización estándar después de residir en el país durante un período de tiempo determinado.

Muchos de los usuarios de estos programas son ciudadanos chinos y rusos adinerados que buscan seguridad jurídica y una mejor calidad de vida fuera de su país de origen. Las visas doradas han sido especialmente populares entre los ciudadanos chinos, más de 100.000 de los cuales las adquirieron durante el período de 2007 a 2016. ^[14] En 2015, la mayoría de las visas doradas se emitieron a ciudadanos chinos. ^[1]

Numerosos gobiernos ofrecen estos programas, incluidos Abjasia , Australia , Brasil , Grecia , ^[15] Hong Kong , Malta , ^[15] Mónaco , Nueva Zelanda , ^[16] Portugal , ^[15] Singapur , España , ^[15] Ucrania , los Emiratos Árabes Unidos y los Estados Unidos .

Belice ofrece un programa de residencia para inversionistas con una inversión inmobiliaria de $250,000 y después de 5 años una persona es elegible para la ciudadanía beliceña que ofrece un pasaporte CARICOM para viajar.

El programa Golden Visa griego, introducido en 2013, ofrece residencia a ciudadanos no pertenecientes al EEE a cambio de inversiones directas específicas en bienes inmuebles o instrumentos financieros, como incentivo para atraer flujos de capital internacionales. El programa originalmente exige una inversión mínima de 250.000 euros en bienes inmuebles o 400.000 euros en valores o un depósito bancario en Grecia. ^[17] Los familiares cercanos de los inversores también reciben un permiso de residencia sin más requisitos de inversión, incluidos su cónyuge, hijos de hasta 21 años, padres y suegros.

En febrero de 2023, el país había emitido 10.105 permisos de residencia a inversores y 18.154 a sus familiares. ^[18] El 23 de diciembre de 2022, se modificó el programa de visas doradas, estableciendo una visa de 5 años con un mínimo de 500.000 euros para inversiones inmobiliarias en áreas específicas del país, que entrará en vigor el 1 de agosto de 2023.

A partir de septiembre de 2024, el umbral mínimo se eleva a 800.000 € para todas las zonas, excepto las islas con una población inferior a 3.100 habitantes, donde el umbral mínimo es de 400.000 €. Además, el comprador con "visa dorada" solo puede comprar una casa o apartamento, con un mínimo de 120 metros cuadrados, y tiene prohibido realizar alquileres a corto plazo a partir de entonces, como por ejemplo a través de plataformas como Airbnb. La sanción por no cumplir esta ley será una multa de 50.000 € y la cancelación del visado de residencia.

Los solicitantes deben tener en cuenta que el visado dorado solo sirve para residir en Grecia y no en ninguna otra jurisdicción, ya que esta competencia está reservada a los distintos estados miembros de la Unión Europea. Tampoco permite trabajar en Grecia. Además, no garantiza la ciudadanía, que tiene requisitos legales separados, que incluyen un mínimo de 7 años de residencia fiscal declarada de al menos 183 días al año y un examen de conocimientos de la lengua y la cultura griegas. Los varones también pueden estar obligados a cumplir con el servicio militar obligatorio.

https://www.ekathimerini.com/economy/1234609/greece-tightens-golden-visa-rules/

A modo de comparación, existen visas de residencia ordinarias, como las destinadas a personas financieramente independientes o trabajadores remotos autónomos, que tienen un requisito de ingresos mínimos con seguro médico privado y no implican inversión.

La inversión de 155.000 € en una propiedad residencial terminada en Hungría o la creación de una empresa local para prestar servicios o comerciar con bienes le otorgará al inversor un permiso de residencia temporal para sí mismo y su familia. La inversión residencial puede otorgar un permiso de duración de 5 años y la inversión empresarial, de 3 años. Estos visados ​​son renovables. Tres años de residencia continua permiten solicitar un permiso de residencia permanente. Siete años de residencia y la aprobación de un examen de idioma le abrirán la oportunidad de adquirir la ciudadanía y un pasaporte húngaro. ^[19]

Permiso de residencia de dos años que se obtiene comprando una casa, invirtiendo o donando 1.000.000 €. Las inversiones pueden ser de 250.000 € en una empresa de nueva creación, 500.000 € en una empresa italiana o 2.000.000 € en bonos del Estado. Se puede prorrogar por períodos de tres años y, después de 10 años, se puede optar a la ciudadanía. ^[20]

Una inversión de 50.000 euros en una empresa letona, siempre que la empresa pague al menos 40.000 euros al año en impuestos, le permitirá al inversor obtener la residencia de cinco años tras abonar una tasa única de 10.000 euros al gobierno. La residencia es renovable o puede convertirse en residencia permanente tras cuatro años de residencia. La ciudadanía se obtiene tras 10 años. ^[21]

Portugal introdujo un visado dorado durante la Gran Recesión para atraer inversiones al mercado inmobiliario del país. El programa se puso en marcha en 2012. ^[22]

En 2023, el país había emitido más de 10.000 visados ​​dorados (sin incluir a los familiares de los inversores), de los cuales cerca del 50% se habían emitido a ciudadanos chinos. Todos los titulares de visados ​​compraron propiedades, vivieron en ellas durante dos semanas antes de dejarlas vacías o alquilarlas a turistas, lo que provocó un aumento de los precios de las propiedades y los alquileres a largo plazo se volvieron inasequibles para los locales. Han entrado al país 7.000 millones de euros, de los cuales el 90% se han utilizado para comprar propiedades. Solo se emitieron 2 visados ​​al año por razones de creación de empleo. ^[23]

El 16 de febrero de 2023, el Gobierno anunció que cerraría el programa lo antes posible. ^[24] Sin embargo, el 7 de octubre de 2023, el Gobierno anunció que el Golden Visa continuaría, aunque sin la opción inmobiliaria. ^{[25] [26]} Este cambio se produjo para abordar los problemas de asequibilidad de la vivienda en Portugal, al tiempo que se redirigían las inversiones extranjeras hacia otros sectores. ^[27]

El programa de visas para inversionistas de Rusia abrió el 31 de diciembre de 2022. ^{[ cita requerida ]} Brinda la oportunidad de obtener la residencia permanente en Rusia para el solicitante y su familia directa. ^{[ cita requerida ]} Para postularse, uno debe patrocinar un proyecto social, comprar bienes raíces, invertir en un negocio o iniciar su propia empresa. ^{[ cita requerida ]} La residencia se puede convertir en ciudadanía después de 5 años. ^{[ cita requerida ]}

En 2013, España introdujo una visa dorada para la residencia con una inversión de 500.000 € en bienes inmuebles no hipotecados, 1.000.000 € en empresas españolas o 2.000.000 € en bonos del gobierno español. Esta visa también está disponible para personas con un proyecto empresarial que hará una contribución "significativa" a la economía española. ^[28] La visa dorada también permite a los titulares viajar libremente hacia y desde España sin obtener la residencia (fiscal), siempre que visiten el país una vez al año para renovar la visa. ^[29] Sin embargo, debido a que la visa en sí se considera equivalente a una tarjeta de residencia, los titulares también tienen derecho a viajar dentro del espacio Schengen en condiciones de exención de visa, lo que es una ventaja considerable para los ciudadanos de ciertos países que de otra manera podrían tener dificultades para obtener visas de visitante Schengen.

El 8 de abril de 2024, el primer ministro español, Pedro Sánchez, anunció que su gobierno pondría fin a la Visa Dorada, pero sin especificar una fecha exacta de finalización. ^[30]

Los Emiratos Árabes Unidos introdujeron el sistema de visa dorada de 10 años en 2019. ^{[31] [32]} Permite a las personas calificadas vivir, estudiar y trabajar en los Emiratos Árabes Unidos sin la necesidad de un patrocinador nacional. El programa de visa de residencia ofrece varias posibilidades de convertirse en residente en los Emiratos Árabes Unidos para cierta categoría de profesionales, como titulares de doctorados, científicos, profesionales destacados en un campo o industria específicos y/o médicos y sus familias. ^[33] Otros profesionales calificados incluidos son académicos de alto nivel, especialistas de élite en la industria y la cuarta revolución industrial, especialistas en la industria de la salud y la educación. ^[34]

Los titulares de visas doradas pueden patrocinar a sus familiares, incluidos su cónyuge, hijos y personal de apoyo. La visa puede renovarse si se cumplen los criterios requeridos. A diferencia de otros programas de visas doradas que requieren que el titular de la visa mantenga una duración de estadía en el país, la visa dorada de los EAU no tiene restricciones sobre la duración máxima de la estadía fuera de los EAU para mantener la validez de la visa. ^[35]

La Golden Visa de los Emiratos Árabes Unidos cuesta 136.000 dólares para los inversores. ^{[36] [37]}

Estados Unidos tiene dos programas principales de visas para inversionistas: las visas E-2 y EB-5 .

• Visa EB-5 (tarjeta verde)

El programa de visas EB-5 es administrado por el Servicio de Ciudadanía e Inmigración de los Estados Unidos (USCIS). Los solicitantes seleccionados y sus familias pueden solicitar una tarjeta verde .

El programa de visa EB-5, también llamado programa Golden Visa, requiere que los solicitantes inviertan entre US$900.000 y US$1,8  millones, dependiendo de la ubicación del proyecto, y requiere que se creen o conserven al menos 10 puestos de trabajo. ^{[38] [39]}

El programa EB-5 tiene un límite anual de 10.000 solicitudes. ^[40] El programa está diseñado para fomentar la inversión extranjera en proyectos de infraestructura, en particular en las áreas de empleo específicas (TEA, por sus siglas en inglés) con alto desempleo. Los fondos se canalizan a través de empresas conocidas como centros regionales, ahora designados únicamente por el Departamento de Seguridad Nacional de los EE . UU . Un ejemplo de proyecto es un desarrollo de US$200 millones de la Comisión de Autopistas de Pensilvania . 

En marzo de 2022, el programa EB-5 fue revisado con la aprobación de una nueva legislación llamada Ley de Reforma e Integridad del EB-5 (RIA). La RIA introdujo cambios positivos para mejorar el atractivo del programa. La RIA permite la presentación simultánea de solicitudes, lo que permite a los inversores vivir y trabajar en los EE. UU. mientras esperan la resolución de sus solicitudes EB-5. ^[41]

• E-2 (no inmigrante)

El programa de visa E-2 para inversionistas permite a los ciudadanos extranjeros de países con tratados específicos invertir en una empresa emergente, comprar un negocio o una franquicia para residir legalmente en los EE. UU. ^{[42] [43]}

El plazo inicial de la visa varía de tres meses a cinco años dependiendo del programa de reciprocidad de los EE. UU. con el país de ciudadanía del solicitante. La visa E-2 se puede renovar indefinidamente y es posible que el inversor cambie su estatus legal a una tarjeta verde (por ejemplo, EB-1A , EB-2 , EB-3 o EB-5) . El inversor con visa E-2 debe comprometerse a invertir una cantidad sustancial (generalmente US$100,000 ) y crear empleos estadounidenses (generalmente 2 o más). La mayoría de las inversiones inferiores a US$200,000 requerirán que el inversor trabaje más de 40 horas a la semana en el negocio al menos durante los primeros 12 a 18 meses.

Según los cambios recientes realizados en la normativa estadounidense, las personas que posean un pasaporte de un país con el que se haya firmado un tratado deben estar domiciliadas en dicho país durante un período de tres años antes de poder solicitar la visa de inversionista E-2. Esta enmienda se introdujo porque los inversionistas que no fueran de los países con los que se firmó el tratado obtendrían la ciudadanía de uno de ellos para poder optar al programa de visas E-2. ^[43]

El país históricamente ha tenido un Programa de Inversionistas Inmigrantes Canadienses a nivel nacional desde 1986, pero fue suspendido en 2014. La mayoría de los solicitantes eran chinos, que preferían establecerse en la costa del Pacífico. El programa ha sido asociado con la falta de asequibilidad de la vivienda en Vancouver . ^[44]

Quebec mantiene su propio programa, también establecido en 1986 – el Programa de Inversionistas Inmigrantes de Quebec – ya que la provincia tiene el derecho de establecer su propia política de inmigración debido a un acuerdo legal con el gobierno federal . ^[45] El programa fue suspendido entre 2019 y 2024 por la provincia, citando problemas con la "integridad" del programa y la baja tasa de retención. ^[46] En 2024, el gobierno reabrió el programa reformado, que impone requisitos financieros más estrictos y requiere que los solicitantes hablen francés con fluidez, excluyendo a la mayoría de los posibles inversores. ^[47]

Introducido en 2012, el "Programa de Inversionistas Inmigrantes" (IIP) ofrecía a los nacionales no pertenecientes al EEE permiso de residencia basado en inversiones a largo plazo en empresas, fondos de inversión, bienes raíces o entidades sin fines de lucro en la República de Irlanda . ^{[48] [49]} No ofrecía residencia permanente en Irlanda, pero podía extenderse cada pocos años por un período indeterminado. ^[50]

El programa IIP cerró a principios de 2023. Desde 2012, el programa ha aportado 1.170 millones de euros a Irlanda. La mayoría de las inversiones fueron realizadas por ciudadanos chinos. ^[51]

El Reino Unido tenía un programa conocido como visa de Nivel 1 (Inversionista), que se abrió para los solicitantes en 2008. ^[52] Los solicitantes debían invertir £2 millones o más en el Reino Unido y cumplir con otros criterios de elegibilidad. Los titulares de la visa podían residir en el Reino Unido por un máximo de 3 años y 4 meses, con la posibilidad de solicitar una extensión de 2 años más. El titular de la visa podía solicitar establecerse después de 5 años o menos; cuanto mayor fuera la inversión, más corto sería el período de espera. ^[53] Según el Ministerio del Interior , se otorgaron 255 visas de este tipo en la primera mitad de 2019.

El programa de visas de nivel 1 (inversionistas) se cerró para nuevos solicitantes el 17 de febrero de 2022. ^[52]

Los programas híbridos de residencia y ciudadanía permiten a los solicitantes obtener primero la residencia y luego, después de un período de residencia acelerado (tan corto como 2 años), obtener la ciudadanía.

Este tipo de programa se ofreció en varios países, entre ellos Bulgaria , Hungría , Mauricio y Samoa .

• El plan de Bulgaria permite que una empresa o parte de una empresa se traiga al país, o que se cree una nueva empresa que emplee al menos a 10 trabajadores locales, o que se invierta en propiedades residenciales, para solicitar una visa de clase D y la residencia búlgara. ^[54]
• El programa húngaro requería la compra de 300.000 euros de bonos del gobierno sin intereses, reembolsables en 5 años, más una tarifa única de 60.000 euros para el solicitante, que cubría a todos los miembros de la familia; la visa de 5 años era renovable sin costo adicional y la ciudadanía podía solicitarse después de 8 años. Inaugurado en 2013, cerró en 2017. ^[55]
• En Mauricio, un inversor necesita comprar una propiedad residencial de lujo en un desarrollo específico, o una inversión a diez años en una selección de negocios. ^[56]

La venta de pasaportes y “visas doradas” ha generado controversia en varios países. Algunas de las críticas incluyen dudas sobre los beneficios económicos, así como preocupaciones de seguridad. Un estudio de 2023 concluyó que los programas de ciudadanía por inversión aumentan la evasión fiscal . ^[57]

Los miembros del Parlamento Europeo han criticado las visas doradas por desfavorecer el concepto de ciudadanía ^[58] y en 2014 el Parlamento Europeo aprobó una resolución no vinculante según la cual un pasaporte de la UE no debería tener un "precio". ^{[59] [ ¿Por qué? ]}

Los escándalos de lavado de dinero que involucran a bancos en Malta y Letonia han hecho que los programas de ciudadanía sean más polémicos al llamar la atención sobre la falta de controles sobre los fondos rusos que ingresan a los países de la UE. ^[60]

Tras la invasión rusa de Ucrania en 2022 , la administración Biden en Estados Unidos describió los programas de pasaportes dorados como una escapatoria para que los rusos ricos eludan las sanciones . ^[61]

En 2023, los problemas de seguridad hicieron que el Reino Unido retirara la exención de visado para los viajeros procedentes de Dominica, Honduras, Namibia, Timor-Leste y Vanuatu, alegando un “abuso claro y evidente del sistema, incluida la concesión de la ciudadanía a personas que se sabe que suponen un riesgo para el Reino Unido”. ^[62]

En 2023, la Comisión Europea propuso revisar las normas sobre viajes sin visado desde países con programas de pasaporte dorado. ^[63] En 2024, el Consejo Europeo acordó un proyecto de reglamento que actualizaría un mecanismo para suspender el acceso sin visado para "terceros países", que incluye el funcionamiento de un programa de ciudadanía para inversores como motivo válido para la suspensión del acceso sin visado. ^[64]

• Ciudadanía económica
• Tarifa de inmigración