Frank Timiş

Vasile Frank Timiș (nacido en 1964) ^[1] es un empresario rumano-australiano que vive en Londres, con intereses en las industrias de extracción minera y petrolera. La Sunday Times Rich List estimó su riqueza en £ 162 millones (US $ 238 millones) en abril de 2008 ^[actualizar], lo que lo convirtió en la 497.ª persona más rica de Gran Bretaña. ^[2] La revista rumana Capital estimó que Timiș era el noveno rumano más rico , estimando su riqueza en $ 290 millones en 2006. ^[actualizar]En 2012 se convirtió en el rumano más rico con un patrimonio neto de £ 1.34 mil millones (US $ 2.13 mil millones). Una investigación de BBC News alegó que Timiș pagó £ 35,20 en impuestos en 2017 a pesar de vivir una vida de lujo, e incluyó una declaración de Tax Justice Network sugiriendo que Timiș sea investigado por fraude fiscal. ^[3] En 2017, BP adquirió la participación de Frank Timis en un yacimiento de gas de Senegal por 250 millones de dólares, y posteriormente se revelaron documentos que revelaban que se pagarían entre 9.000 y 12.000 millones de dólares adicionales en regalías a la empresa de Timis. Ambas partes niegan haber cometido irregularidades y se estima que el patrimonio neto de Timis es de 12.000 millones de dólares. ^[4]

Nacido en Borșa , condado de Maramureș , se graduó de una escuela vocacional de mecánica automotriz . Abandonó Rumania y se estableció como refugiado en Perth , Australia Occidental. ^[5] Mientras estuvo en Australia, fue condenado por posesión de heroína con intención de distribuirla y recibió una multa de 27 000 dólares australianos . ^[6]

Timis fue arrestado dos veces por posesión de heroína en los años ochenta y la Bolsa de Valores de Toronto lo consideró "no apto" para ser director de una empresa por no revelar esas condenas. ^[7] Timiș inició su propia empresa de transporte en Australia, que poseía solo un camión conducido por él mismo. Sin embargo, se declaró en quiebra en 1986 con deudas de 15.806 dólares australianos . Según Jurnalul Național , Timiș no declaró este hecho en el CV que publicó cuando cotizó la empresa Gabriel Resources en la Bolsa de Valores de Toronto , como lo exige la ley. ^[8]

En 1992, se convirtió en el director ejecutivo de Morwest Holdings Pty Ltd, el primero de sus negocios de minería de oro. Timiș y dos mineros australianos excavaron durante seis meses en busca de oro en una región llamada Mosquito Creek, pero el resultado fue un fracaso. Mientras tanto, fundó otras tres empresas: Riverdale Mining, Timis Corporation y Carpathian Investments, junto con Ioana Timiș y su hermana, Ioana Majdik. Sin embargo, estas empresas fueron liquidadas por Timiș y todos los acreedores recibieron el pago íntegro. ^[8]

Otro revés fue la inversión de Timiș en Pneumatic Systems International Pty Ltd. En 2001, abandonó su inversión y conservó sólo el 11,6% de la empresa, administrada a través de una nueva empresa, Regal Group Services, en el paraíso fiscal de las Islas Vírgenes Británicas . Según un exgerente de la empresa, en 2003, esas acciones valían menos de 1.500 dólares australianos. ^[8]

Regal Group Services cambió su nombre y sede, y actualmente cotiza en la Bolsa de Londres como Regal Petroleum . Esta empresa está asociada a una empresa rumana, Global Mineral Resources, propiedad de un hijo de un ex senador rumano del Partido Demócrata , Teodor Hăucă, quien solía ser secretario de la Comisión Económica del Senado rumano entre 1996 y 2000. ^[8]

En 1995, Timiș fundó Gabriel Resources NL Australia y, en el otoño de ese mismo año, la empresa minera estatal rumana "Regia Autonomă a Cuprului din Deva " (RAC) anunció que estaba buscando una asociación con una empresa extranjera para la extracción de metales preciosos de los relaves de Roșia Montană y Gurabarză-Brad. Sin embargo, Jurnalul Național afirma que tiene documentos que indican una colaboración firmada por RAC Deva y Gabriel Resources un día antes de que se publicara el anuncio, el 4 de septiembre de 1995. ^[8] Además, RAC afirmó que recibió varias ofertas, incluida otra empresa australiana, Lycopodium Pty Ltd., pero esa empresa ha negado la afirmación de RAC. ^[8]

Según la ASIC, en abril de 1996, Gabriel Resources NL tuvo problemas financieros con sus acreedores, incluido el Banco Nacional de Australia , y Timiș fundó una nueva empresa después de pagar a todos los acreedores en su totalidad, Gabriel Resources Limited, registrada en el paraíso fiscal de Jersey. El contrato minero fue redirigido a la nueva empresa. ^[8] Timiș tenía una participación del 80% en la empresa conjunta. La Agencia Rumana de Recursos Minerales declaró que el nuevo contrato era desfavorable para el estado rumano, pero el gobierno lo permitió después de una votación parlamentaria. ^[9]

Timiș tenía acceso a varios bancos de datos de los institutos de investigación mineralógica rumanos y obtuvo información sobre la zona. Su empresa también contrató a científicos relevantes y a un ex oficial del Departamento Topográfico del Ministerio de Defensa rumano que cartografió la zona. ^[9]

Gabriel Resources envió 80 toneladas de mineral a un laboratorio de investigación en Australia para medir el contenido de oro. El mineral tenía un alto contenido de oro y el valor de mercado de Gabriel Resources se disparó a 75 millones de dólares. Timiș obtuvo un préstamo de 3 millones de dólares del banco Rothschild en los Estados Unidos. Entre 1999 y 2000, el área de explotación se incrementó de 12 km ² a 22 km ² , y luego a 42,8 km ² . ^[9]

El proyecto resultante en Roșia Montană ha sido una fuente de mucha controversia, con la población local alineándose en ambos lados del asunto y algunos grupos ambientalistas nacionales e internacionales uniéndose a la oposición. Una fuente de controversia fue el método utilizado para la minería, la cianuración del oro , que causa contaminación. La empresa espera extraer eventualmente 300 toneladas de oro y 1600 toneladas de plata de la zona, pero el proyecto está actualmente suspendido.

Regal Petroleum, fundada por Timiș en noviembre de 1996, cotizaba en el Mercado Alternativo de Inversiones de Londres y poseía algunos recursos de petróleo y gas en Rumania y Ucrania. Sin embargo, se hizo famosa después de la adquisición en septiembre de 2003 del 60% de un yacimiento petrolífero ubicado en Kavala , Grecia . La junta directiva de Regal esperaba que el equipo de investigación de la compañía hubiera encontrado uno de los depósitos de petróleo más grandes de Europa: hasta mil millones de barriles. Supuestamente, el petróleo estaba bajo tanta presión que casi destruyó la plataforma de perforación. ^[10]

Este revuelo hizo subir el precio de las acciones de Regal hasta un pico de 509 peniques, con el valor de mercado de la empresa alcanzando los 500 millones de libras, convirtiéndola en una de las empresas de mayor valor del Mercado de Inversiones Alternativas. Muchos inversores privados e instituciones respetables (entre ellas Merrill Lynch , Commerzbank , Artemis y Schroders ) invirtieron más de 45 millones de libras en la empresa. Días después, Timiș acordó en secreto vender los activos de la empresa ^[11] y luego dimitió como director ejecutivo de la empresa. ^[12]

A mediados de 2005, estaba claro que el yacimiento petrolífero de Regal contenía petróleo, pero no en cantidades comerciales. Los caudales rondaban los 30 barriles al día y se consideraban "no comerciales". ^[10] En pocas horas, las acciones cayeron más del 60% y, en junio de 2006, el precio de las acciones era de 65 peniques, menos del 20% del precio máximo. En 2010, la empresa todavía valía unos 200 millones de libras y tenía reservas de efectivo de 80 millones de libras. ^[13] En febrero de 2006, Regal perdió su licencia de producción de gas en Ucrania en un juicio, pero la recuperó mediante apelación un año después. ^[14]

En junio de 2005, un grupo ecologista, Alburnus Maior, preguntó al Tribunal Supremo rumano, en virtud de las leyes de libertad de información, si Timiș estaba siendo investigado. La respuesta fue que su nombre estaba relacionado con tres expedientes investigados por el departamento de crimen organizado. Sin embargo, Timiș negó todas las acusaciones y nunca se presentaron cargos. ^[15] Consultas posteriores a la administración rumana sobre este tema recibieron la respuesta de que no había investigaciones relacionadas con Timiș. ^[16]

Debido al desplome del precio de las acciones de esta empresa, el Mercado Alternativo Bursátil decidió en 2006 endurecer las regulaciones para las empresas del sector de recursos naturales y contratar expertos que impidieran futuras burbujas seguidas de fluctuaciones de precios. ^[17]

En 2005, el Timiș Trust compró el 30% de las acciones de Sierra Leone Diamond Corporation, a través de Timis Diamond Corporation Limited, una empresa del Trust registrada en Bermudas. SLDC posee derechos minerales sobre un tercio de la superficie de Sierra Leona en la parte norte del país, ^[18] incluidos algunos importantes yacimientos de diamantes y los proyectos de mineral de hierro de Tonkolili y Marampa. La empresa también está explorando en busca de uranio en Lovetta, y oro y metales básicos en las montañas de Sula, las colinas de Gori y las colinas de Nimini. El 16 de agosto de 2007, la empresa que cotiza en AIM pasó a llamarse African Minerals Limited (AMI.L) para reflejar estos otros intereses. ^[19] El 15 de marzo de 2010, AMI anunció una estimación inicial de recursos minerales de más de 10 mil millones de toneladas de mineral de hierro (valorado de forma independiente) con una ley media del 29,9% de hierro total en los objetivos Numbara y Simbili en Tonkolili. ^[20]

Timiș, que es presidente ejecutivo de la empresa, aumentó su participación al 34% en junio de 2006 ^[21] y al 34,6% (40.875.002 acciones) en septiembre de 2006. ^[22] En febrero de 2009, ^[actualizar]la empresa entera valía 45 millones de libras esterlinas (65 millones de dólares estadounidenses).

En 2015, Frank Timis, junto con el entonces director ejecutivo Alan Watling y el director financiero Matthew Hird, llevaron a African Minerals a la administración. La empresa se vio obligada a vender su participación del 75% a Shandong Iron and Steel Group por una suma muy infravalorada. Los resultados semestrales de AMI fueron impresionantes: la empresa registró una producción trimestral de 4 millones de toneladas, una mejora del 81% con respecto a los 3 meses anteriores. En enero de 2014, AMI alcanzó su capacidad operativa por primera vez, produciendo 5,3 millones de toneladas y exportando 4,6 millones de toneladas en el primer trimestre. Las ganancias de la empresa fueron de 203 millones de dólares en 2013, en comparación con los 26,5 millones de dólares de 2012. A pesar de los mejores esfuerzos del equipo y la dirección, la continua caída de los precios del mineral de hierro, la desaceleración del crecimiento mundial y el apetito de China y la crisis del ébola (que infectó a casi 15.000 personas y se cobró 4.000 vidas) dejaron a AMI expuesta. La caída de los precios del mineral de hierro, que en enero de 2014 eran de 128,12 dólares, se redujo rápidamente en los meses siguientes hasta alcanzar los 68 dólares en diciembre de 2014 y los 63 en febrero de 2015. Esto, combinado con la crisis del ébola, creó una tormenta perfecta para la asediada empresa minera. Shandong se negó a liberar los fondos restantes (100 millones de dólares) y sus abogados, Linklater's, reconocieron una oportunidad perfecta para hacerse cargo de la compra del 75% de las acciones de AMI a un precio muy por debajo del valor real y mediante un proceso que no era para nada transparente. El consejo de administración, la dirección y Timis lucharon apasionadamente para evitar que la empresa fuera a concurso de acreedores, pero dada la tormenta perfecta a la que se enfrentaba y como muchas otras empresas mineras junior en aquel momento y desde entonces, no había otra alternativa que el concurso de acreedores. Timis perdió toda su inversión de 450 millones de dólares, al igual que los inversores institucionales, los accionistas y los tenedores de bonos. AMI operaba como Shan Steel bajo el liderazgo chino hasta que recientemente abandonaron el proyecto tonkolili con la pérdida de todos los puestos de trabajo creados por Frank Timis y AML.

Su Timis Corporation compró de forma controvertida las operaciones de London Mining, otra minera de hierro de Sierra Leona, tras su administración poco antes de que African Minerals quebrara. ^[7]

Timiș fue anteriormente presidente no ejecutivo de African Petroleum, dejó la junta y cualquier rol en la gobernanza de African Petroleum en octubre de 2014 y esto siguió siendo una condición previa de la cotización posterior y actual en la Bolsa de Valores de Oslo. Sigue siendo el fundador y un accionista que apoya, pero no desempeña ningún otro papel ^[23] . African Petroleum Corporation es una empresa con varias operaciones de petróleo y gas en África Occidental, que cotiza en la Bolsa Nacional de Valores de Australia (NSX: AOQ) y en la Bolsa de Valores de Oslo (APCL). ^[24]

Timiș es director no ejecutivo de International Petroleum Limited, ^[25] una empresa de exploración y producción de petróleo y gas con sede en Australia y que cotiza en la Bolsa de Valores de Nueva Zelanda (código NSX: IOP), ^[26]

Timiș es el director ejecutivo de Pan African Minerals Limited, que tiene varias operaciones en África, incluida la exploración de un gran depósito de manganeso en Tambao , en Burkina Faso. ^{[27] [28]}

En 2000, Frank Timiș compró el 15% de European Goldfields (EGU.L), ^[29] una empresa constituida en el Yukón que cotiza en Toronto y en AIM y que posee el 95% de Hellas Gold SA El 21% de esa participación fue adquirida por EGU al propio Timiș en 2004 por 77,3 millones de dólares, pagados un tercio en efectivo y dos tercios en acciones de EGU, lo que elevó su participación al 18,9%. ^[30] Hellas tiene tres proyectos mineros en Grecia ( Stratoni , Skouries y Olympias ) y dos empresas en Rumania: el 100% de las acciones de European Goldfields Deva (con proyectos en Voia y el perímetro de Cainel) y el 80% de las acciones de Deva Gold, Certej Mine , Bolcana y Băița-Crăciunești. ^[31]

Vendió toda su participación en la empresa entre enero y abril de 2006.

Una investigación de BBC News acusó a Timiș de pagar solo 35,20 libras esterlinas en impuestos sobre la renta en 2017, a pesar de vivir una vida de lujo. La BBC alegó que los pagos recibidos en 2017 por un total de 670.000 libras esterlinas de un fideicomiso offshore se describieron retroactivamente como préstamos no tributables para evitar pagar impuestos sobre ellos. John Christiansen, director y presidente de la Junta Directiva de la Red de Justicia Fiscal, dijo a la BBC que Timiș parecía estar evadiendo impuestos: "Todo apunta a que se trata de una maniobra para engañar al recaudador de impuestos. Y, si ese es el caso, como se ha hecho retroactivamente, parece haber evidencia prima facie de que se trata de un fraude fiscal y debería investigarse". Los abogados de Timiș dijeron a la BBC que ha cumplido plenamente con todas sus obligaciones fiscales. ^[3]

El periodismo de investigación de BBC Panorama y Africa Eye acusa a Frank Timiș de adquirir de manera corrupta los derechos de exploración de los bloques Cayar Offshore Profond y St. Louis Offshore Profond, frente a las costas de Senegal. En 2012, la empresa propiedad de Timiș llamada Petro-Tim recibió una licencia para explorar los bloques a pesar de no tener antecedentes conocidos en la industria. Poco después, Aliou Sall, el hermano del presidente de Senegal, Macky Sall , fue contratado por la empresa, supuestamente para garantizar que Petro-Tim pudiera conservar estos derechos. El programa de la BBC alega además que Petro-Tim pagó impuestos por valor de 250.000 dólares al hermano del presidente en lugar de al gobierno senegalés. Otras acusaciones se refieren a la participación de Kosmos Energy y BP en el desarrollo del campo, lo que podría llevar a pagos de regalías de mil millones de dólares de BP a Timis Corporation. ^[32] Timiș ha negado las acusaciones. ^[33]

En 2010, donó £100.000 al Partido Cristiano Británico para las elecciones generales . ^[34]

• Las empresas de Frank Timiș se agrupan en OpenCorporates